Nvidia, Globex Mining, Barrick Gold – beste Voraussetzungen für steigende Kurse

Beeindruckende Zahlen des Giganten

Die Gegenbewegung beim Edelmetall Gold läuft, der wichtige Widerstand, den es zu überwinden gilt, kommt mit 1.916,35 USD je Unze immer näher. Auch wenn es beim ersten Anlauf noch nicht zum Befreiungsschlag kommen sollte, gilt Gold langfristig immer noch als das Instrument, sich gegen hohe Inflation schützen zu können. In Anbetracht der hohen Staatsverschuldungen dürften die Währungshüter äußerst vorsichtig mit zu großen Zinsschritten sein, um nicht mehrere aussichtslos überschuldete Staaten in den Ruin zu drängen. Von Seiten der Goldproduzenten ist anzumerken, dass die Geschäfte auch bei einem Goldpreis um 1.800 USD je Unze florieren.

Den Beweis dafür erbrachte der zweitgrößte Produzent Barrick Gold mit Bekanntgabe der Zahlen zum abgelaufenen vierten Quartal. Der Umsatz lag dabei mit 3,31 Mrd. USD rund 17% über dem des Vorquartals und überbot damit die Schätzungen der Analysten, die mit 3,147 Mrd. USD gerechnet hatten. Mit einer Verdopplung des Nettogewinns in Höhe von 726 Mio. USD und einem Gewinn pro Aktie von 0,35 USD wurde auch hier der Analystenkonsens überboten. Neben einem Aktienrückkaufprogramm über insgesamt 1 Mrd. USD erhalten Aktionäre eine Dividende in Höhe von 0,10 USD.

In Folge der steigenden Energie- und Erzeugungskosten wird die Produktion im nächsten Jahr teurer für Barrick Gold. Die AISC, die All-in Sustaining Costs, stiegen bei der Kupferproduktion um 17,5% auf 2,62 USD pro Pfund nach 2,23 USD pro Pfund im Vorjahr. Im Gold-Segment stiegen die Kosten um rund 6% von 967 USD pro Unze 2020 auf aktuell 1.026 USD. Für die nächsten Quartale plant das Unternehmen Kosten zwischen 1.040 USD und 1.112 USD. Nach der Veröffentlichung der endgültigen Zahlen stieg der Aktienkurs um 7,50% auf 22,23 USD. Langfristig gehört der Marktführer in jedes Gold-Depot, allerdings korreliert der Wert stark mit dem vorherrschenden Basispreis.

Globex Mining – Das ist einzigartig

Trotz jahrzehntelanger Kapitalmarkterfahrung stößt man auf Unternehmen, die einen schier faszinieren. Dazu gehört seit neuestem mit Sicherheit der Inkubator für die Bergbauindustrie, Globex Mining. Bereits 1983 übernahm der ursprünglich als Geologe aktive und heutige CEO Jack Stoch die Kontrolle und entwickelte zusammen mit einer Gruppe von Explorationsfachleuten das Unternehmen mit einer einzigartigen buy-and build-Strategie. Im Gegensatz zu den meisten anderen Junior-Explorationsunternehmen ist Globex Eigentümer seiner Grundstücke, von denen viele als Option zur Verfügung stehen.

Die Kanadier sind schuldenfrei und besitzen neben 20 Mio. CAD an Cash derzeit mehr als 200 Projekte, die alle über Ressourcen oder Reserven, mineralisierte Bohrabschnitte, Mineralienvorkommen, ungetestete geophysikalische Ziele oder eine Kombination davon verfügen und sich im Osten Kanadas, den USA und Deutschland befinden. Dabei befinden sich in dem diversifizierten Portfolio neben Edelmetallen wie Gold, Silber, Palladium und Platin auch Basismetalle wie Kupfer, Zink, Blei und Nickel, Spezialmetalle und Mineralien wie Mangan, Titanoxid, Eisen, Molybdän, Lithium oder Seltene Erden sowie Industriemineralien und -verbindungen wie Kieselerde, Apatit oder Magnesit.

Dabei wuchs das Unternehmen seit Jahrzehnten ohne größere Verwässerungen durch Kapitalerhöhungen, da das Geschäftsmodell darin besteht, Landpakete aus seinem Bestand gegen Bargeld und Aktien zu optionieren und dadurch Lizenzgebühren auf die zukünftige Produktion einzubehalten. Zudem übernehmen die Optionspartner das Explorationsrisiko. Neben dem Erwerb und der Optionierung von Grundstücken werden zudem eigene Grundstücke mit mindestens 1,5 CAD pro Jahr weiterentwickelt.

Bereits seit 1996 ist Globex Mining an der Toronto Stock Exchange notiert. Zudem wird der Titel in Frankfurt und an der OTCQX International Exchange in den USA gehandelt. Die Marktkapitalisierung liegt aktuell bei 49,98 EUR, der innere Wert des Portfolios dürfte diese jedoch deutlich übersteigen.

Rekordergebnisse dank Knappheit

Chips gelten spätestens seit dem vergangenen Jahr als das Gold unserer Zeit. Durch die Knappheit kam es in vielen Branchen, speziell in der Automobilindustrie, zu Werksschließungen und Kurzarbeit. Dagegen profitiert der führende Halbleiter-Spezialist Nvidia und verbucht zum Ende Januar abgeschlossenen Geschäftsjahr Rekordergebnisse. Dabei betrug die Umsatzsteigerung 61%, durch die angezogenen Preise explodierte der Gewinn gegenüber dem Vorjahr sogar um mehr als das Doppelte auf 9,75 Mrd. USD.

Auch das laufende Quartal, geprägt von Chip-Engpässen, spielt Nvidia in die Karten. So erwarten die US-Amerikaner einen Umsatz in Höhe von 8,1 Mrd. USD, während die Analysten mit 7,3 Mrd. USD gerechnet hatten. Negativ belastet das Ergebnis die Vorschuss-Zahlung in Höhe von 1,36 Mrd. USD. aufgrund der geplanten Arm-Übernahme, die Softbank jedoch nicht zurückzahlen muss. Ein weiteres Risiko besteht zudem mit der Beschaffung von einzelnen Komponenten und zu langen Lieferzeiten in der gesamten Versorgungskette. Trotz des starken Zahlenwerks beendete Nvidia den Handel im tiefroten Bereich. Dabei prallte der Kurs am Widerstand bei 267,57 USD deutlich ab. Rücksetzer zurück in den Bereich um 240,50 USD sind demnach jederzeit möglich.

Die FED hat erneut getagt und mehrere Zinsschritte im laufenden Jahr angekündigt. Allerdings waren die Aussagen weniger straff als von vielen Marktbeobachtern erwartet. Die Edelmetalle profitierten, angetrieben von Rekordzahlen des Giganten Barrick Gold. Globex Mining bietet im Sektor von Bergbauunternehmen aus der zweiten Reihe ein einzigartiges Geschäftsmodell. Nvidia brachte hervorragende Zahlen und gehört nach dem Rücksetzer auf jede Beobachtungsliste.